【水泥人網(wǎng)】??? 進(jìn)入6月，烏魯木齊42.5 水泥市場(chǎng)價(jià)上調(diào)40元/噸。根據(jù)我們從企業(yè)了解的情況，東疆哈密地區(qū)水泥價(jià)格在蘭新二線等大型工程的拉動(dòng)下啟動(dòng)更早，已超出去年同期水平；南疆地區(qū)水泥價(jià)格在前期已有所上調(diào)。5 月份，新疆固定資產(chǎn)投資同比增速經(jīng)PPI 校準(zhǔn)后僅為15.6%，低于全國(guó)17.1%的增速。新疆投資增速還有充裕的回升空間，水泥價(jià)格的上漲很可能只是剛剛開始。

通過新建米東二期、哈密、布爾津、阿克蘇、喀什二期、葉城、阜康等多條生產(chǎn)線，天山股份在疆內(nèi)的權(quán)益產(chǎn)能未來三年內(nèi)翻番。我們預(yù)計(jì)屆時(shí)公司市場(chǎng)份額將達(dá)到50%左右，領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)得進(jìn)一步鞏固。預(yù)計(jì)公司 2010~2012 年EPS 分別為1.20、1.66、2.14 元，給予增持評(píng)級(jí)。